06 февраля 2014        69         0

Фундаментальный анализ

Фундаментальный анализ изучает макроэкономические факторы, определяющие динамику курсов валют. Он способствует выявлению основного рыночного тренда, однако для нахождения оптимального момента входа в рынок и выхода из него необходим технический анализ.

Изучив эти небольшие материалы, вы уже будете готовы начать анализировать рынок и будете способны прогнозировать тренды. Ниже приведенной информации вполне хватит начинающему трейдеру для прогнозирования тенденций на валютном рынке и совершения сделок.

АКСИОМЫ

1. Сильная экономика = сильная валюта
2. Стабильная ситуация = сильная валюта

Эти аксиомы являются наиважнейшими предметами понимания рынка. Они просты и понятны. Для ясности добавлю, представьте ситуацию, что в стране не было в последнее время проблем с экономическмим стрессами, всевозможными кризисами, растет финансовый уровень населения, то в идеале мы получаем государство с очень стабильной экономикой. Валюта этой страны будет плавно расти.
Если в той же стране не было в ближайшее время никаких государственных переворотов, громких скандалов и разлада в правительстве, растет уровень защищенности граждан, максимально соблюдаются права человека, то в идеале в этом государстве будет стабильная ситуация! Валюта этой страны будет плавно расти.

Существуют факторы, влияющие на курс валют.

1. Ситуации на сопредельных рынках. Мы помним, что существуют 3 основных вида рынка: товарно-сырьевой, фондовый и валютный.

Теперь читайте очень внимательно! В зависимости от изменений в одном рынке идут изменения в другом!

ЕСЛИ РАСТЕТ ЦЕНА НА ЗОЛОТО, ТО ЦЕНА НА USD (АМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР) — ПАДАЕТ!

ЕСЛИ РАСТЕТ ЦЕНА НА НЕФТЬ, ТО ЦЕНА НА USD (АМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР) — ПАДАЕТ!

ЕСЛИ РАСТЕТ ИНДЕКС ДО ДЖОНСА, ТО ЦЕНА НА USD (АМЕРИКАНСКИЙ ДОЛЛАР) — РАСТЕТ!

Доу-Джонс(Dow Jones) является старейшим среди существующих американских рыночных индексов. Этот индекс был создан для отслеживания развития промышленной составляющей американских фондовых рынков. Индекс охватывает 30 крупнейших компаний США. Приставка «промышленный» является данью истории — в настоящее время многие из компаний, входящих в индекс, не принадлежат к этому сектору. Вообщем, чем стабильнее ситуация с предприятиями и частным бизнесом в США, тем выше растет индекс, и соответственно доллар крепчает! Еще другими словами,индекс Dow Jones — это оценка состояния фондового рынка США. Все взаимосвязано. Вы поняли, стабильная экономическая ситуация в стране = высокий промышленный индекс этого государства!

2. Форс-мажорные ситуации. Это террористические акты, военные конфликты, катаклизмы. Рассмотрим их по отдельности.

2.1 Теракты
Если в каком-либо государстве происходит террористический акт, повлекший за собой серьезные человеческие жертвы или сильные разрушения для восстановления которых потребуются значительные суммы денег из бюджета страны — то это повлечет за собой падение национальной валюты. Стоит отметить то, что такие события как правило принимают значения национального масштаба.

Трейдер зарабатывает на снижении цены валюты того государства в котором случился теракт. Сделки необходимо открывать только после выхода спец-новостей с озвучиванием тех цифр на сколько был нанесен ущерб государству. Вы можете сказать, что зарабатывать на трагедиях такого масштаба является не этично или аморально. Вы можете не использовать этот фактор для торговли на рынке Форекс. Это ваше право, я не настаиваю ни в коем случае! Но хочу отметить что очень большое число трейдеров зарабатывает на такого рода событиях очень приличные деньги. Некоторые могут заработать на таком факторе как «террористический акт» столько много, что могут не торговать после этого несколько месяцев или даже год. Есть такие трейдеры, которые открывают сделки только после выхода подобных новостей, и в остальное время вообще не торгуют. Эти же правила относятся к военным конфликтам и катаклизмам

Террористический акт = падение национальной валюты!

2.2 Военные конфликты
С военными конфликтами — все те же самые правила торговли. Если в государстве случился военный переворот, гражданская война, произожли масштабные массовые беспорядки на улицах городов и, особенно, если страна ввязалась в войну с другим государством, то цена на валюту падает.

Сделки открываются по такому же принципу как и c террористическими актами. Дожидаемся выхода спец-новостей с озвучиванием цифр ущерба (например при массовых беспорядках) или суммы из государственного бюджета, выделенную на обеспечение военных операций. Если эта сумма внушительная, то смело открываем сделку на продажу валюты этого государства. Делать это надо очень быстро, чем раньше вы откроете сделку после выхода первых новостей с информацией по выделенным средствам из бюджета страны, тем больше вы сумеете заработать на таком факторе.

Военные конфликты = падение национальной валюты!

2.3. Катаклизмы
Здесь тоже все те же самые правила. К катаклизмам можно отнести как природные, так и техногенные: Цунами, землетрясения, наводнения, взрыв электростанции или другого значимого для государства объекта, могут также быть крупные авиа — катастрофы, и т.д. Дожидаемся выхода первых новостей с официальными суммами ущерба, если сумма значимая — открываем сделку на продажу валюты этой страны!

Сами понимаете, если катаклизм не имел особых разрушительных последствий, то и средств будет выделено не значительно из бюджета. Поэтому, если после цунами , к примеру, упало несколько деревьев на берегу или после землетрясения был разрушен только небольшой участок дороги — падение валюты будет либо очень коротким, либо не будет вообще. Следите за новостями, будьте всегда в курсе событий и я уверен, вы не прогадаете со ставкой!

Катаклизмы = падение национальной валюты!

ВАРИАНТЫ РЕАКЦИИ РЫНКА НА ПРОИЗОШЕДШЕЕ ФУНДАМЕНТАЛЬНОЕ СОБЫТИЕ

Динамика ожиданий рынка
Динамика стоимости валюты
Ожидания в целом оправдались
Сильных изменений курс претерпевать не будет
Рынок недооценил данный
фактор
Продолжение действующей динамики с
ускорением в момент появления события
Ожидания оказались
ошибочными
Можно ожидать сильного изменения курса в
направлении, противоположном предыдущему

Ниже я приведу таблицу макроэкономических индикаторов, по которым вы сможете анализировать и прогнозировать рост или падение цен на валюту страны

Макроэкономический индикатор — численный показатель который характеризует состояние национальной экономики той или иной страны по определенным ее аспектам

Название Индикатора Реакция индикатора Реакция валюты Кол-во пунктов изменения
новые рабочие места рост рост 100 — 150
безработица рост падение 100 — 150
ВВП рост рост 50 — 100
промышленное производство рост рост 50 — 100
розничные продажи рост рост 50 — 100
% ставка рост рост 150 — 400
инфляция рост выше 0.2% падение 100 — 180

Учитывая изменение основной процентной ставки при фундаментальном анализе можно с той или иной степенью уверенности утверждать о возможном росте или падении курса валюты. Как правило, если изменение процентных ставок соответсвует прогнозу — рынок реагирует достаточно вяло, а вот при изменении ставки на величину, превышающую (а тем более существенно превышающую) прогнозы — рынок способен отреагировать довольно сильными движениями.

Немного прокомментирую… т.е вы поняли, если к примеру, выходят новости и в них говорится о том, что по итогам прошлого года появилось 1 миллион новых рабочих мест, то мы смело можем рассчитывать на 100-150 пунктов прибыли, если сделаем все во-время. Или если услышим в новостях, то что инфляция выросла на несколько процентов по сравнению с прошлой, то можем открывать сделку на продажу валюты. В таблице все указано. Я считаю что этой информации, касательно основ фундаментального анализа достаточно. И вы уже сможете начать прогнозировать тенденции рынка валют.